Πτωτικές τάσεις επικράτησαν στη Wall Street κατά τη διάρκεια της συνεδρίασης της Τρίτης, καθώς τα νέα στοιχεία για τον πληθωρισμό στις Ηνωμένες Πολιτείες αποδείχθηκαν υψηλότερα από τις εκτιμήσεις. Οι διαπραγματεύσεις μεταξύ Ουάσιγκτον και Τεχεράνης παραμένουν σε αδιέξοδο, με αποτέλεσμα οι δείκτες S&P 500 και Nasdaq να υποχωρήσουν. Ο S&P 500 σημείωσε πτώση 0,16% στις 7.400 μονάδες, ενώ ο Nasdaq κατέγραψε πτώση 0,71% στις 26.088 μονάδες. Αντίθετα, ο Dow Jones κατάφερε να κλείσει με μικρή άνοδο 0,11% στις 49.760 μονάδες.

Στην αγορά ομολόγων, οι αποδόσεις συνέχισαν την ανοδική τους πορεία, με το 10ετές ομόλογο να κερδίζει πέντε μονάδες στο 4,46% και το 2ετές να φτάνει στο 3,99%. Οι επενδυτές απομακρύνθηκαν από τα πιο ριψοκίνδυνα assets, καθώς τα στοιχεία πληθωρισμού για τον Απρίλιο ήταν υψηλότερα από τα αναμενόμενα. Ο πληθωρισμός στις ΗΠΑ επιταχύνθηκε, κυρίως λόγω της ανόδου στις τιμές των καυσίμων μετά την έναρξη του πολέμου με το Ιράν. Ο δείκτης τιμών καταναλωτή αυξήθηκε κατά 3,8% σε ετήσια βάση, καταγράφοντας τον ταχύτερο ρυθμό ανόδου από το 2023.

Ο δομικός πληθωρισμός, που εξαιρεί τρόφιμα και ενέργεια, αυξήθηκε επίσης περισσότερο από τις εκτιμήσεις, κατά 0,4% σε σχέση με τον Μάρτιο και 2,8% σε ετήσια βάση. Τα στοιχεία επιβεβαίωσαν ότι η εκτίναξη των τιμών του πετρελαίου μεταφέρεται έντονα στον καταναλωτή, με τον δείκτη ενεργειακών τιμών να αυξάνεται κατά 3,8% τον Απρίλιο, συμβάλλοντας σε περισσότερο από το 40% της συνολικής μηνιαίας αύξησης του πληθωρισμού.

Ο Όλιβερ Πέρσε της Wealthspire Advisors δήλωσε ότι «τα σημερινά στοιχεία δείχνουν τον αντίκτυπο των υψηλότερων τιμών βενζίνης σε πολλά στοιχεία του δείκτη τιμών καταναλωτή». Ο Τζέικ Ντόλαρχαϊντ της Longbow Asset Management τόνισε ότι «τα ισχυρά στοιχεία πληθωρισμού τρόμαξαν τους επενδυτές και πιθανότατα βάζουν τέλος στις προσδοκίες για χαμηλότερα επιτόκια σύντομα». Μετά τα στοιχεία αυτά, οι αγορές χρήματος αναπροσάρμοσαν τις εκτιμήσεις τους για την πορεία της νομισματικής πολιτικής.

Η πιθανότητα αύξησης των επιτοκίων στη συνεδρίαση του Σεπτεμβρίου ανέρχεται πλέον στο 13,5%, ενώ για τον Δεκέμβριο οι πιθανότητες αυξάνονται κοντά στο 32% με 36%. Παράλληλα, ολοένα περισσότεροι traders εκτιμούν ότι η Fed ίσως αναγκαστεί να διατηρήσει τα επιτόκια σε υψηλά επίπεδα για μεγαλύτερο χρονικό διάστημα.

Η έκθεση για τον πληθωρισμό δημοσιεύτηκε σε μια μεταβατική περίοδο για τη Federal Reserve, καθώς η θητεία του Τζερόμ Πάουελ λήγει την ερχόμενη Παρασκευή, 15 Μαΐου. Ο Κέβιν Γουόρς, ο εκλεκτός του Ντόναλντ Τραμπ, πήρε το πράσινο φως της Γερουσίας για το διορισμό του ως διοικητής στο ΔΣ.

Οι πιέσεις στις αγορές εντάθηκαν μετά την απόρριψη της νέας ειρηνευτικής πρότασης του Ιράν από τον Πρόεδρο Ντόναλντ Τραμπ, ο οποίος προειδοποίησε ότι η εκεχειρία βρίσκεται «σε μηχανική υποστήριξη». Ο Τραμπ δήλωσε ότι «δεν μπορούμε να τους επιτρέψουμε να αποκτήσουν πυρηνικό όπλο». Σύμφωνα με το CNN, ο Αμερικανός πρόεδρος εξετάζει το ενδεχόμενο επανέναρξης στρατιωτικών επιχειρήσεων, καθώς οι διαπραγματεύσεις παραμένουν στάσιμες.

Πολλοί αναλυτές εκτιμούν ότι η επικείμενη επίσκεψη του Τραμπ στην Κίνα και η συνάντησή του με τον Σι Τζινπίνγκ ίσως συμβάλουν στην αποκλιμάκωση. Ωστόσο, η αβεβαιότητα θα συνεχίσει να κρατά τις πετρελαϊκές τιμές σε υψηλά επίπεδα, πάνω από τα 100 δολάρια το βαρέλι.

Στο επιχειρηματικό μέτωπο, η eBay απέρριψε πρόταση εξαγοράς ύψους 56 δισ. δολαρίων από την GameStop, ενώ η μετοχή της Quantum Computing σημείωσε άλμα άνω του 17%. Αντίθετα, η μετοχή της Hims & Hers Health υποχώρησε κατά 14% και η Under Armour κατά 17% μετά από απογοητευτικά αποτελέσματα.

Συνολικά, ο τεχνολογικός κλάδος δέχτηκε το ισχυρότερο κύμα ρευστοποιήσεων, με την Micron Technology να χάνει περίπου 4% μετά από μια εβδομάδα κερδών άνω του 37%.